以贷养贷：概念、风险与后果

以贷养贷，又称滚动借贷，是指一种债务重组方式，借款人通过从一个新的贷款或借款中获取资金，来偿还现有债务的本金或利息。简单来说，就是用新债还旧债，通过连续不断的贷款来维持现有的债务链条不破裂。

具体操作方式： 当个人或企业在面临短期流动性紧张或原有债务即将到期而无力偿还时，会选择从其他渠道获取新的贷款资金，用这部分资金去偿还先前的贷款。比如，用户A在第一个平台借了款，但由于资金链断裂或其他原因无法按期偿还，于是又在第二个平台借款，用新借的资金偿还第一个平台的债务，如此反复，形成“以贷养贷”的局面。

风险与后果：

1. 债务雪球效应：以贷养贷容易导致债务呈滚雪球式增长。每次新增的贷款都会产生新的利息和可能的手续费，从而使整体债务负担日益加重。

2. 高利息负担：频繁借贷往往会使得借款人陷入高利息、高手续费的恶性循环中，利息支出大幅增加，最终可能超过原始债务本金。

3. 信用风险加剧：频繁借贷和逾期还款记录将对个人或企业的信用记录产生严重影响，导致信用评级下降，后续融资难度增大。

4. 法律风险：在某些情况下，以贷养贷可能触及相关法律法规，尤其当涉及到欺诈、隐瞒真实借款目的时，将面临法律制裁。

5. 破产风险：长期的以贷养贷可能导致借款人无法负荷不断增加的债务，最终走向破产边缘。

防范与应对： 为了避免陷入以贷养贷的困境，借款人应强化理性消费观念，科学规划财务，避免过度借贷。同时，金融机构也应加强风险管理，对借款人的还款能力和信用状况进行全面评估，以降低坏账风险。

总结：以贷养贷是一种不可持续且风险极高的债务处理方式，往往会导致债务危机加剧，信用受损，甚至可能引发法律纠纷。因此，个人和企业都应秉持诚信、理性的借贷原则，积极寻求合理、健康的债务解决方案，避免陷入以贷养贷的恶性循环之中。